За 2025 год Банк России снизил ключевую ставку с 21% до 16% (последнее решение было принято как раз в декабре прошлого года). Как правило, следом за регулятором идут вниз ставки по депозитам (в первую очередь), а следом и по кредитам. Интересно то, что проценты по вкладам банки и правда уменьшили — в декабре 2025 года россиянам предлагали: на 3 месяца — 15,5% (годовых), на 6 месяцев — 14,8%, на год — 13,5%.
С кредитными картами ситуация сложилась обратная. В конце 2025 года стоимость обслуживания кредитных карт для россиян поставила рекорд за 5 лет. По данным «Скоринг Бюро», в четвертом квартале 2025 года средняя величина полной стоимости кредита (ПСК) именно в этом сегменте достигла 50,1%. Более того, за год, пока ЦБ снижал ставку, ПСК увеличилась на 17,5 п.п.
В качестве одной из основных причин, почему ПСК так выросла к концу года, эксперты называют то, что максимальный порог, который устанавливает ЦБ для банков, формируется с задержкой. То есть для четвертого квартала применялся уровень второго, когда ключевая ставка была 21%.
ПСК важно знать потому, что, в отличие от рекламной ставки банка по кредиту, этот показатель отражает, во сколько на самом деле обходится пользование кредитной картой ее владельцу. Как правило, ПСК прописывается в процентах, однако в эту сумму включаются сам долг, проценты по нему и дополнительные расходы.
Ожидаемо, что чем выше ПСК, тем меньше желающих платить такие проценты. По данным «Скоринг Бюро», в четвертом квартале 2025 года банки выдали 3,3 млн кредиток на 324,1 млрд рублей. Существенная разница, если смотреть динамику за год — на 37,6% меньше, чем в четвертом квартале 2024 года. В количественном выражении — минус более чем 30%.
При этом эксперты успокаивают заемщиков: пик пройден. Вряд ли «стоимость» кредитных карт для их владельцев будет увеличиваться. Скорее всего, реальные ставки по кредиткам пойдут вниз — просто с отставанием от ключевой ставки.